定义一下问题
每月投$3000，投十年，回报率年化9%
首先第一个问题是，这笔钱lump sum到现在应该是多少？
稍微有点时间价值的概念就不应该觉得是$360,000，而应该是$36，000 x（P/A, 9%,10）= $231,036 [present value of a uniform cash flow series]，因为明年的3W6没有今年的3W6值钱。
如果接受这个条件，每月投$3000，投十年，回报率年化9%，和一次投 $231,036， 投十年，回报率年化9%，回报（F: future value）相同, 均为 $546,946
因为本来（F/A, 9%,10） = （F/P, 9%,10）* （P/A, 9%,10) 就是恒等式。
所以大家的讨论通常在一开始的假设就是不公平的。（即拿每月投1000和年初投12,000相比）